2025年股票红利税扣法详解：差别化政策，如何征收？

旨在促使资本市场能够平稳且健康地发展，助力中小微企业实现成长，现针对继续施行全国中小企业股份转让系统挂牌公司（以下简称为挂牌公司）股息红利具有差别化的个人所得税政策予以公告，具体内容如下：

一、个人持有挂牌公司的股票，其持股限期超出1年，对于股息红利所得暂时免除征收个人所得税 。

当个人持有挂牌公司的股票时，如果持股期限处于1个月以内（含1个月） ，那么其股息红利所得会全额被计入应纳税所得额；要是持股期限是在1个月以上至1年（含1年） ，则其股息红利所得会暂时减按50%计入应纳税所得额；并且上述所得会统一适用20%的税率来计征个人所得税。

所谓本公告里讲的挂牌公司，指的可是那种非上市公众公司，其股票是在全国中小企业股份转让系统公开转让的；关于持股期限，这是特指个人取得挂牌公司股票的那一日开始，往后面算，一直到转让交割该股票的前一日为止一段持有时间 。

二、挂牌公司进行股息红利派发之时，对于截止到股权登记日，个人持股处在1年以内（含1年）并且还没有转让的，挂牌公司暂时不会扣缴个人所得税；等到个人转让股票之际，证券登记结算公司凭借其持股期限来计算应纳税额，借着证券公司等股票托管机构从个人资金账户里扣收而且划付给证券登记结算公司，证券登记结算公司应当在次月5个工作日内划付给挂牌公司，挂牌公司于收到税款当月的法定申报期朝着主管税务机关去申报缴纳，并且应当办理全员全额扣缴申报。

个人需于资金账户留存充足资金，依照法律履行纳税责任。证券公司等此类股票托管机构要按照法律规定划扣税款，对于个人资金账户没有资金或者资金不够的情况，证券公司等股票托管机构应该及时告知个人补充资金，进而划扣税款。

一个人转让股票之际，依循先进先出的规则去计算持股的期限，也就是说，在证券账户里头先获取的股票被视作先进行转让 。

计算应纳税所得额，是以个人投资者证券账户作为单位来进行的，确定持股数量是以每日日终结算之后个人投资者证券账户当中的持有记录当作标准的，证券账户取得或者转让的股票数是每日日终经过结算以后的净增或者减少的股票数字符。

四、证券投资基金，从挂牌公司那里取得的股息红利所得，要依照本公告所规定的去计征个人所得税。

五、本公告所称个人持有挂牌公司的股票包括：

（一）在全国中小企业股份转让系统挂牌前取得的股票；

（二）通过全国中小企业股份转让系统转让取得的股票；

（三）因司法扣划取得的股票；

（四）因依法继承或家庭财产分割取得的股票；

（五）通过收购取得的股票；

（六）权证行权取得的股票；

（七）运用附带有认股权情况、能够转换成股份这样条款的某公司所发行的债券去认购，或者对其转换以后得来的那些股票 。

（八）取得发行的股票、配股、股票股利及公积金转增股本；

（九）挂牌公司进行合并，个人所持有，被合并公司的股票，转换成为了合并后公司的股票。；。

（十）挂牌公司进行分立，存在个人持有的被分立公司股票，这些股票转换成为了分立后公司股票，。

（十一）其他从全国中小企业股份转让系统取得的股票。

六、本公告所称转让股票包括下列情形：

（一）通过全国中小企业股份转让系统转让股票；

（二）持有的股票被司法扣划；

（三）因依法继承、捐赠或家庭财产分割让渡股票所有权；

（四）用股票接受要约收购；

（五）行使现金选择权将股票转让给提供现金选择权的第三方；

（六）用股票认购或申购交易型开放式指数基金（ETF）份额；

（七）其他具有转让实质的情形。

七，对此先进行明确，有两类情形有所不同，针对于此再开展规定。此两类情形中首先是个人自身，以及由其资金所构成的证券投资基金，它们从全国中小企业股份转让系统挂牌的原STAQ、NET系统挂牌公司，也就是接下来所说的两网公司。同样也包括从全国中小企业股份转让系统当中经过挂牌程序进而退市的公司这件事上，所获取到的股息红利所得而言，会按照本公告之中所做出的规定，来计征个人所得税。然而，针对退市公司的限售股来说，这件事宜，是要依据《财政部 国家税务总局 证监会关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》（财税〔2012〕85号）第四条所阐述进而规定的内容来执行的。

八、本公告所讲的年（月），指的是自然年（月），也就是说，持股一年的情况是，从之前一年的某月某日开始，一直到本年同月同日的前一日，期间持续持股，而持股一个月的情况是，从前一个月的某日起，直至本月同日的前一日，始终保持连续持股状态。

九、财政部门，要加强协调，税务部门，要加强协调，证监等部门，也要加强协调，各部门之间，要通力合作，切实做好、政策实施的、各项工作。

涉及挂牌公司，还有两网公司，以及退市公司，此等等同证券登记结算公司，另外还有证券公司这类股票托管机构，都应当要极积地进行协同配合税务机关，从而将股息红利个人所得税征管管理工作给顺遂做好。

十、本公告从2024年7月1日开始执行直至2027年12月31日，挂牌公司、两网公司、出现退市情况的公司进行股息及红利派付时，如果股权进行登记的日期处于从2024年7月1日起一直到2027年12月31日这个时间段内，那么股息红利所获得的收益按照本公告所规定的情形来执行。在本公告开始实施的那一日各个个人投资者自己的证券账户里就已经持有的挂牌公司、两网公司以及经过退市处理的公司的股票，其持有股票的时间是从取得该股票的那一日开始计算的。

特此公告。

财政部 税务总局

2024年6月28日